英国电力改革从1987年开始酝酿，1990年正式实施。目前，英国从发电到输配电，已全部由私营公司经营，公司之间可互相竞争，电力供求关系由市场调节。在电力设施建设方面，英国贸工部和能源监督机构制定了严格的技术和环保标准，对建设和改造电厂实行许可证制度。英国现在的发电能力基本维持在高于需求16%的水平上，这既给发电公司的电力设备维护带来方便，也使公司有条件提供优质的电力服务，同时可在紧急情况下及时提供电力补充。在输电方面，为了保证电力供应持续不断，英国仍实行公司垄断。全国电网公司对各发电厂输送到电网的电力实行管理和分配，提供中继服务，并从电力公司收取电网使用费。英国电力交易早期采用电力库（Pool）模式，新电力交易制度（NETA）已经于2001年3月21日正式投入运行。这标志着英国10年电力改革迈入了一个新的阶段。

英国发电能源以煤炭为主，2001年煤电发电量占总发电量的37%，其次为天然气，占发电量的28%。

电力体制改革后，英国在1990年3月成立了国家电网公司（NationalGridGroup）,负责英国的高压电网运行、电力通信以及配电。英国输电线路电压等级以275kV、400kV为主。

根据2003年2月份英国政府公布的《能源白皮书》，目前以煤为原料的发电厂将逐渐被淘汰，16个核电厂的运营寿命大约30年后将全部终结。英国政府计划从阿尔及利亚、伊朗和俄罗斯等国进口天然气用于发电，加快发展燃气发电，取代燃煤发电。同时，政府鼓励发展可再生能源，并在近海拟建数千座风力发电机，力争在2010年前能够向英国1／6的家庭供电。

预计到2025年，天然气将成为英国主要的发电能源，煤电的比例将显著下降。油电的比重在过去几十年中持续下降，预计将在英国未来的发电能源构成中保持很小的比例。

核电目前占英国电力供应的23%，由于没有新增核电容量，加上退役核反应堆的停运，预计到2025年核电容量将减少8879MW。